信用贷款破解中小企业融资难

近日，国家发改委和银保监会发布的《关于深入开展“信易贷”支持中小微企业融资的通知》（以下简称《通知》）指出,深入开展“信易贷”工作，是落实金融供给侧结构性改革要求的重要举措，有利于破解中小微企业融资难题，畅通金融体系和实体经济良性循环。

《通知》从信息归集共享、信用评价体系、“信易贷”产品创新、风险处置机制、地方支持政策、管理考核激励等方面提出具体措施，破解银企信息不对称难题，督促和引导金融机构加大对中小微企业信用贷款的支持力度。

开展“信易贷”重点在于信用体系的完善

国务院发展研究中心金融研究所副研究员朱鸿鸣在接受中国经济时报记者采访时表示，近年来，政府已经从货币政策、监管政策、财税政策及发挥国有大行头雁效应等方面着手破解中小微企业融资难，主要措施包括：灵活运用定向降准、定向中期借贷便利、再贷款、再贴现等货币政策工具；提高小微企业不良贷款率容忍度、设定“两增两控”目标、着力推动建立敢贷愿贷能贷机制；免增小微企业贷款增值税、设立国家融资担保基金；设定国有大行小微贷款增速目标等等。

朱鸿鸣认为，此次开展“信易贷”，与支持小微企业融资的货币政策、监管政策、财税政策之间，是互为补充，互相促进的关系。

“‘信易贷’是基于全国信用信息共享平台或‘信用中国’开发的金融产品，取‘信用越好，贷款越容易’之意。重点是从完善信用体系出发，通过降低信息收集成本、减少信息不对称、形成守信正向激励、优化金融生态环境的方式，破解小微企业融资难。”朱鸿鸣说。

因此，《通知》比较重视建立健全中小微企业信用评价体系，提出依托全国信用信息共享平台，构建符合中小微企业特点的公共信用综合评价体系，将评价结果定期推送给金融机构，提高金融机构风险识别能力。

事实上，在《通知》出台不久，全国“信易贷”平台——全国中小企业融资综合信用服务平台就启动上线。据了解，目前全国已有104个城市依托全国信用信息共享平台，与相关金融机构共同开发“信易贷”产品，累计发放资金超过1.5万亿元。

国家公共信用信息中心主任周民介绍，全国中小企业融资综合信用服务平台依托全国信用信息共享平台，形成中小企业信用信息交换共享的重要枢纽。综合运用信用、科技、金融手段，汇聚各类信用服务和“信易贷”创新产品，实现多场景支持、全流程覆盖的一站式融资服务，为中小企业提供融资便利。目前在平台开通账号的城市已达197个，入驻金融机构近30家、信用服务机构20家。

为了更好地服务“信易贷”，《通知》还要求在逐步丰富完善全国信用信息共享平台信息资源的基础上，建立“信易贷”统计报表报送机制；建立“信易贷”工作专项评价机制，并从金融机构和地方政府两个维度开展评价。金融机构评价结果纳入小微企业金融服务监管考核评价指标体系，地方政府评价结果纳入城市信用状况监测。

创新违约处置机制应对信用贷款风险

信用贷款虽然解决了中小微企业贷款无抵押物的情况，但是也有一定的风险存在。朱鸿鸣认为，贷款风险大小取决于还款能力和还款意愿。对于信用贷款而言，风险主要在三个方面。一是过度借贷。由于贷款额度不受抵押物价值所限，一旦借贷双方不审慎，很容易出现过度借贷、过度负债，最终导致债务超出还款能力而不能偿还。为此，需要加强监管和金融基础设施建设，避免过度借贷。二是多头借贷。一旦企业遭受负面事件冲击，由于缺乏抵押物等风险阻断机制，金融机构容易对企业“挤兑”，从而导致流动性风险。为此，可借鉴推广联合授信制度，避免多头借贷，同时完善债委会制度，完善债务风险处置协调机制。三是恶意逃废债。一旦出现恶意逃废债，信用环境很容易恶化，由于缺乏抵押物的支撑，信用贷款违约风险可能蔓延。为此，需要完善征信体系，全方位坚决打击恶意逃废债。

因此，《通知》指出要创新“信易贷”违约风险处置机制。鼓励金融机构依托金融科技建立线上可强制执行公证机制，加快债务纠纷解决速度。依托全国信用信息共享平台对失信债务人开展联合惩戒，严厉打击恶意逃废债务行为，维护金融机构合法权益。

此外，在加强风险防范方面，《通知》要求金融机构应当建立覆盖贷前贷中贷后的一体化风险防控体系，加强监测预警和提前处置。鼓励银行业金融机构与保险公司开展信用保证保险等业务合作，完善风险分担机制。

经过政策这几年的持续发力，我国在破解中小企业融资难问题上已经取得了一定的成就，朱鸿鸣认为主要表现在两方面，一是政策支持体系不断完善，金融机构提供小微企业融资动力得到增强。二是小微企业融资难问题有缓解，新增贷款中短期贷款比重上升，小微企业融资成本也有下降。

不过朱鸿鸣认为，未来还需要在四方面着手缓解中小企业融资难，一是增强微观主体活力，提高中小微企业竞争力和盈利能力，降低小微企业贷款的风险。二是抑制信贷资金过度流入楼市，避免楼市对小微企业融资产生“虹吸效应”。三是着力化解小微企业贷款风险，在化解风险中提升金融机构放款意愿和放款能力。四是地方政府有针对性地提供融资支持，如设立转贷基金。